Что такое субординированный кредит

Что такое субординированный кредит

Субординированный кредит – это кредит, который заключается на срок от 5 лет, при этом процентная ставка и условия кредитования остаются неизменными в течение всего срока действия договора. Полностью или частично погасить долг досрочно без согласования с Центробанком невозможно. Также запрещено расторгать договор без согласия регулятора. Если компания объявит себя банкротом, требования по данному займу будут удовлетворены в первую очередь.

Кто может получить субординированный кредит

Получить его могут только юридические лица. Простые граждане, являющиеся физическим лицом не могут воспользоваться подобной услугой. Взять субординированный кредит могут:

• банки;
• страховые компании;
• общества с ограниченной ответственностью.

К заемщикам предъявляются такие требования:

1. Дебитор обязан оплачивать сборы и налоги в бюджет без задолженностей. Лицо, предоставляющее кредит проверяет отчетность заемщика за крайней расчетный период.
2. При оформлении договора рейтинговые агентства должны фиксировать рост акций предприятия. Должна наблюдаться исключительно положительная динамика по основным позициям.
3. Заемщик должен предоставить бизнес-модель с целью анализа вероятности прибыли от вложений.
4. Проверяющие органы не должны накладывать запрет на деятельность компании.
5. Кредитор анализирует рентабельность, для этого выполняется оценка отчетности компании, также учитывается ведение хозяйственной деятельности.

После проверки инвесторы выносят решение о том, целесообразно ли предоставлять займ. Заявка рассматривается от 3 до 10 рабочих дней. Денежные средства могут быть выданы после того как кредит заключен в присутствии нотариуса. Участники сделки должны иметь при себе уставные документы.

Субординированный кредит часто используется для исправления финансовой ситуации. Центральный Банк России, выступающий главным регулятором кредитно-финансовых отношений, реализует выдачу средств на рефинансирование организациям, у которых проявились трудности с формированием и использованием кредитного портфеля. Заемные средства входят в актив.

Требования к субординированным кредитам

Субординированный кредит отличается от потребительских и ипотечных займов:

1. Заемщиком может выступать только юридическое лицо. 
2. Срок действия кредитного соглашения, а также возможность одностороннего прекращения договора регулируется жесткими условиями.
3. Величину переплаты и размер процентной ставки регулирует Центральный банк. 
4. Существует обязательства по целевому использованию средств.
5. Для ссуды установлены определенные требования обеспечения уплаты долга заемщиком.

Главное отличие субординированного кредита – необходимость погашения долга единовременной суммой к концу срока действия договора. Вместе с основным долгом предполагается выдача процентов. Все нюансы взаимодействия кредитора и должника указывается в договоре.

Выгоды для кредиторов

Узкая сфера применения субординированного кредита делает его доступным не для всех участников финансового рынка. Использовать подобный заем могут только определенные компании, заинтересованные в денежных средствах на выгодных условиях.

Для инвесторов существуют преимущества. При использовании подчинённого займа основным является простое и быстрое оформление сделки, а также возможность на длительный срок и с гарантиями сделать выгодное вложение. По окончании периода кредитования, инвестор может получить большую прибыль.

Кто может выступать кредитором

Круг инвесторов не ограничивается законом. Выдача субординированного кредита может осуществляться юридическими и физическими лицами. Заниматься инвестированием средств могут физические лица, которые являются руководителями предприятий и организаций, государственные и коммерческие банки, муниципальные учреждения.

Учредитель предприятия может брать субординированный кредит для увеличения размера оборотных средств или для устранения имеющихся кредитов. Директор учреждения подписывает договор от лица обеих сторон и считается одновременно заемщиком и заимодателем. В течение года фирма должна создать фонд с целевым активом. За месяц до окончания срока действия договора, кредитор может предложить изменить цель использования заемных средств при формировании капитала. Заем не может превышать третью часть от всей суммы, если кредит больше, кредитор обязан участвовать в распределении. В противном случае заем считается привлеченными деньгами и облагается налогами.

Преимущества и недостатки субординированного кредита

Положительные стороны для кредитора:

• быстрое и простое оформление сделки;
• возможность получения крупной выгоды;
• возможность получить долю предприятия или его акции в качестве оплаты по кредиту.

Есть определенные недостатки, а именно риски для кредитора:

• при банкротстве заемщика, кредитор может не получить свои средства;
• действует запрет на требования досрочного погашения займа;
• процентную ставку можно изменить лишь после одобрения Центрального банка.

Заемщики получают следующие преимущества:

• низкая процентная ставка, которую сложно изменить;
• не нужно платить по кредиту каждый месяц, заем погашается один раз в конце срока действия кредита;
• минимальный срок действия  – 5 лет;
• можно погасить задолженность акциями или долями в предприятии, но при согласии обеих сторон.

Несмотря на перечисленные преимущества, есть у субординированного кредита и недостатки:

• любые изменения условий необходимо согласовывать с Центральным банком;
• расплатиться по займу досрочно невозможно;
• снизить процентную ставку без согласия Центрального банка нельзя;
• перед сделкой кредитор тщательно проверяет деятельность заёмщика.

Субординированный кредит является удобным способом инвестирования средств на длительное время с неизменной процентной ставкой. Подобная ссуда имеет преимущества для инвесторов и для заемщиков. Средства чаще всего выделяют на развитие финансовой деятельности компании.